Piyasa Etkinliği Açısından Adaptif Piyasa Hipotezi’nin Test Edilmesi: Türkiye ve ABD Hisse Senedi Piyasaları Örneği
Özet
Bu çalışmada Türkiye ile Amerika Birleşik Devletleri hisse senedi piyasalarında Adaptif Piyasa Hipotezi test edilmiştir. Türkiye hisse senedi piyasasını temsil eden BİST 100 endeksi ile Amerika Birleşik Devletleri hisse senedi piyasasını temsil eden S&P 500 Composite endeksinin 01.02.198801.02.2018 tarihleri arasındaki aylık getiri oranları kullanılarak analizler gerçekleştirilmiştir.Analizler sonucunda Adaptif Piyasa Hipotezi’nin her iki ülke hisse senedi piyasasının davranışlarını açıklamada Etkin Piyasalar Hipotezi’ne göre daha başarılı performans gösterdiği sonucuna ulaşılmıştır
Atıf için künye
Ertaş, F. C., & Özkan, O. (2018). Piyasa Etkinliği Açısından Adaptif Piyasa Hipotezi’nin Test Edilmesi: Türkiye ve ABD Hisse Senedi Piyasaları Örneği. Finans Politik ve Ekonomik Yorumlar Dergisi, 55, 23–40. http://www.ekonomikyorumlar.com.tr/files/articles/1542966481.pdf
BibTeX
@article{ertas2018-113579,
author = {Ertaş, Fatih Coşkun and Özkan, Oktay},
title = {Piyasa Etkinliği Açısından Adaptif Piyasa Hipotezi’nin Test Edilmesi: Türkiye ve ABD Hisse Senedi Piyasaları Örneği},
journal = {Finans Politik ve Ekonomik Yorumlar Dergisi},
year = {2018},
volume = {55},
pages = {23--40},
issn = {1307-7112},
url = {https://akademik.atauni.edu.tr/yayinlar/113579-piyasa-etkinligi-acisindan-adaptif-piyasa-hipotezinin-test-edilmesi-turkiye-ve}
}